Likviditetshantering är ett av de mest utmanande ämnena inom finans. Anledningen till detta är att likviditet kan definieras på många sätt, beroende på vilken typ av bransch och tillgångsslag som beaktas. Ytterligare komplicerande saker är att det inte finns några universellt accepterade mått för att mäta likviditetsrisk i en given organisation.
Ändå finns det några bästa praxis som bör följas av alla banker för att säkerställa att deras verksamhet förblir stabil även under tider av marknadsvolatilitet eller oväntade förändringar i kundbeteende.
Vikten av likviditetshantering
Likviditetshantering är en viktig del av bankverksamheten. Det handlar om att hantera bankens kassaflöde, risk och balansräkning. Bankerna måste se till att de har tillräcklig likviditet för att klara sina åtaganden som att låna ut pengar till låntagare eller betala tillbaka insättare när de vill ta ut sina besparingar. Syftet med likviditetshanteringen är därför att säkerställa att bankerna alltid har tillräckligt med medel tillgängliga så att de kan fortsätta att fungera smidigt även i tider av stress eller kris.
Likviditet avser den lätthet med vilken en tillgång kan omvandlas till kontanter utan värdeförlust (dvs. sälja den för mindre än dess marknadspris). Likvida tillgångar inkluderar kontanter, statspapper och inlåning hos andra banker; illikvida inkluderar fastighetslån och bolån med säkerhet i fastigheter såsom hus eller lägenheter.
Utmaningar inom modern bankverksamhet
Likviditetshantering är en kritisk uppgift för moderna banker, särskilt i samband med Digital banktransformation. De utmaningar som dagens finansiella institutioner står inför på detta område kan delas in i tre kategorier: regelverk och efterlevnad, teknikens roll i likviditetshanteringen och strategier för effektiv likviditetshantering.
Regelverk och efterlevnad
Tillsynsmyndigheter fokuserar alltmer på bankernas förmåga att hantera sina balansräkningar effektivt, en trend som kommer att fortsätta när den globala ekonomin återhämtar sig från den senaste finanskrisen. Detta fokus inkluderar att avgöra om banker har tillräckliga kapitalreserver för att täcka eventuella förluster de kan ådra sig under perioder av marknadsstress eller lågkonjunktur (så kallade “kudde”-krav). Det inkluderar också att se till att banker har adekvata policyer på plats när det gäller deras tillgångsinnehav; dessa policyer måste följa internationella standarder som fastställts av organisationer som Basel III International Working Group (Basel III).
Strategier för effektiv likviditetshantering
- Bankernas ledning bör alltid ha en klar förståelse för sin likviditetsposition.
- Likviditetshanteringsprocessen är kontinuerlig och måste övervakas i realtid, samt ses över regelbundet för att säkerställa dess effektivitet.
- Likviditetshantering är en integrerad del av bankverksamhet och kräver noggrann uppmärksamhet från ledande befattningshavare inom organisationen, inklusive styrelseledamöter som övervakar riskhanteringsfunktioner såsom treasury-aktiviteter.
- Det har blivit tydligt att effektiva likvidationsstrategier är avgörande för finansiell stabilitet på dagens komplexa globala marknader eftersom de kan hjälpa till att undvika plötsliga störningar på finansieringsmarknaderna orsakade av illikviditet eller insolvensproblem bland finansiella institutioner som kan leda till spridningseffekter i hela ekonomin (t. “systemrisk”).
Regelverk och efterlevnad
Banker och andra finansiella institutioner står inför ett snabbt föränderligt regelverk. Finanskrisen och efterföljande regelförändringar har krävt banker att implementera nya system och processer för likviditetsövervakning, vilket kan vara både dyrt och tidskrävande. Bankerna behöver hantera sin likviditetsrisk så effektivt som möjligt samtidigt som de följer regelverk som t.ex Basel III och Dodd-Frank Act i bland annat USA.
Likviditetshantering är inte längre bara en fråga relaterad till storleken på lån eller inlåning som innehas av en bank; det har blivit en integrerad del av den dagliga affärsverksamheten. Banker måste se till att de alltid har tillräckligt med kontanter tillgängliga så att de kan uppfylla sina åtaganden utan störningar eller fördröjningar även under tider när marknaderna är volatila eller illikvida (som under perioder av marknadsstress).
Teknikens roll i likviditetshantering
Teknik är en nyckelfaktor för effektiv likviditetshantering. Det hjälper till att automatisera processen för att hantera likviditet, vilket gör det lättare att identifiera och minska risker. Teknik kan också förbättra hanteringen av likviditetsrisk genom att tillhandahålla korrekta uppgifter om hur ditt institut använder sina medel vid varje given tidpunkt.
Om du till exempel letar efter finansieringsalternativ för ett nytt projekt men inte vill binda alla dina kassareserver på en gång, kan tekniken hjälpa dig att hantera dessa medel genom att använda kortsiktiga investeringar istället för att ta lån eller ge ut obligationer som låser kapital längre än nödvändigt (och kostar mer).
Bankbranschen har genomgått en massiv omvandling under det senaste decenniet, men en sak förblir konstant: likviditetshantering är fortfarande en kritisk del av varje banks verksamhet. Likviditet är det som gör att banker kan tillhandahålla lån och andra tjänster samtidigt som de alltid har tillräckligt med kontanter till hands så att kunder kan ta ut pengar från sina konton utan problem eller förseningar.
På dagens konkurrensutsatta marknad är det viktigare än någonsin att ha tillgång till tillräcklig likviditet eftersom det ger bankerna ett försprång gentemot sina konkurrenter när det är dags för kunder att välja vilket institut som ska hantera deras ekonomi. Men att hantera denna balans mellan att ha tillräckligt med kontanter i reserv samtidigt som de fortfarande kan finansiera lån kräver noggrann planering på uppdrag av finansiella institutioner så att de inte oväntat får slut på pengar!
